下沉市场的普惠金融：“懂下沉”才能“真普惠”

文/孟永辉

如今，随着互联网金融市场的不断重组，越来越多的人开始关注以包容性金融、数字金融和智能金融为代表的新金融概念。事实上，用新概念来抵消互联网市场调整带来的压力是一个非常正确的选择，特别是当互联网金融被证明是一个伪概念时，从新的角度来看待金融业的新进化既是不可避免的，也是必要的。

在当今下沉市场已经成为一个热门领域，通过将包容性金融与下沉市场的深度整合，在下沉市场中寻找新的机遇也是发展的必然趋势。虽然下沉市场的机会很多，市场也很大，但如果你只到下沉市场的机会，却忽略了下沉市场用户的需求和偏好，所谓的下沉市场可能只是一个虚假的繁荣。

一

作者在下沉的市场上观察到了一些挂着包容性金融标志的立面。在交通不特别方便、用户基础不成熟的市场中，包容性金融的概念确实给人一种明亮的感觉。然而，如果你只是吸引包容性金融的概念，或者只是把包容性金融作为一个噱头和概念，不考虑如何使包容性金融真正包容性，也许所谓的包容性金融是一个完整的概念。

为了避免包容性金融陷入这个概念，首先要做的是让人们首先了解包容性金融。只有先了解，才会有后续的参与。如果你只是看到包容性金融背后的巨大流量，而忽略了包容性金融的本质，所谓的包容性金融可能真的只是一个概念。

根据作者的理解，所谓的包容性金融实际上是相对于金融业本身并不包容性的。人们提出包容性金融的概念主要是因为金融以前没有包容性。你为什么要这么说？因为以前参与金融实际上有一定的门槛，投资和财务管理实际上需要一定的条件来参与。

然而，真正能够参与金融行为的人实际上需要更传统的金融功能和属性，如投资和金融管理。经过互联网时代的洗礼，传统金融的功能和属性基本上通过互联网透支。如果我们利用传统的金融功能和属性来寻找用户和市场，我们必然会面临新的困难和问题。

因此，我们现在看到的包容性金融更像是用新的功能和属性来满足传统金融没有覆盖的人，从而实现金融业的新发展。如果我们找不到金融业的新功能和属性，只使用金融业的传统功能和属性来满足下沉市场的用户，可以肯定的是，包容性金融不仅不能打开下沉市场的局面，甚至可能成为一个真正的概念。

从这个角度来看，下沉市场里的普惠金融其实与当下正在进行得如火如荼的下沉市场里的电商行业有一些相似之处。很多人在落地电商下沉的时候，仅仅只是看到了下沉市场的用户，并未真正关注到用户的需求与自身提供的产品之间的平衡，最终让电商在下沉的过程当中变成了一个倾销过期、过时产品的渠道。

包容性金融实际上正在陷入这样的困境。人们只是看到了巨大的用户群体，但忽视了自我创新和变化。此时，包容性金融实际上已成为过期和过时的金融产品和服务倾销渠道，不再有任何新想法。因此，只有找到包容性金融在下沉市场中的正确发展路径，才能真正将包容性金融的发展带入新的发展阶段。

二

据笔者了解，普惠金融应从以下几个方面推进下沉市场，以告别陷入概念的传统。

包容性金融应该做传统金融不能做和不愿意做的事情。作者在下沉的市场中看到，真正的包容性金融实际上是那些中小型银行和金融机构，传统银行和金融机构可以做包容性金融，但是，如果包容性金融的新玩家想加入传统金融不能做和不愿意做。只有这样，包容性金融的玩家才有机会在下沉的市场上挖掘黄金。

如果你想这样做，包容性金融玩家需要真正创新金融产品和服务，而不是使用传统的金融产品和服务来测试包容性金融。因为虽然这种方法可以在短期内看到一些结果，但从长远来看，一旦这种方法透支了下沉市场的用户需求，这些玩家的发展也将遇到发展困难。

此外，在金融业的传统功能和属性方面，包容性金融的玩家实际上并没有特别强大的优势。对于那些想要利用包容性金融的概念来打破传统金融机构的束缚的玩家来说，只有避免他们的优势，真正从传统金融机构没有参与的领域开始，他们才能有反击的可能性。

包容性金融需要新的内涵和意义。正如上面提到的，所谓的包容性金融不仅将下沉的市场视为过期金融产品和服务的倾销场所，而且具有新的内涵和意义。只有真正应用和实施包容性金融的新内涵和意义，包容性金融才不仅仅是一个概念。

事实上，与一线和二线城市的人口相比，下沉市场的包容性金融需求差异很大。除了传统意义上的投资、金融管理和信贷业务外，下沉市场的包容性金融实际上需要结合下沉市场的特点来细化原有的金融产品和服务，或者重建金融产品和服务，才能真正在下沉市场中挖掘黄金。

因此，当我们在下沉的市场中推广包容性金融时，我们必须需要新的内涵和意义。只有通过新的内涵和意义来丰富包容性金融，所谓的包容性金融不仅仅是一个概念，有些人真的愿意理解和参与。此时，我们将有掘金的可能性。

新用户是下沉市场的包容性金融群体。事实上，无论是电子商务行业还是金融行业，下沉市场的用户群体实际上都不同于以前的用户群体。我称下沉市场的用户为新用户。这里的新不是指传统意义上的新，而是指具有新特征和标签的用户。

对于下沉市场的包容性金融来说，其用户群体实际上更多的是在一线和二线城市经历过互联网洗礼的年轻人，或有创业、保险等相关需求的中年人。

对年轻人来说，他们大多是回家创业的，这些人实际上更需要信贷、资方面的需求；

对于中年人来说，他们实际上更需要保险、医疗和其他方面。此外，这些群体在财务管理、投资等方面也有一些需求。

对于老年人来说，包容性金融更多地体现在辅助和帮助的层面上。例如，一些传统的金融概念，如帮助他们提取、支付和还款。不同之处在于，这些人过去需要找到金融机构，但现在包容性金融玩家帮助他们实现。

与一二线城市相比，这些新用户不仅经历了互联网时代的洗礼，而且具有下沉市场的独特特征。因此，在下沉市场实施包容性金融时，应注意新用户的特点，避免少走弯路。

作者在下沉市场上看到的最多的是普惠金融的蓬勃发展。当谈到下沉市场时，金融业回归下沉市场实际上是一种趋势。然而，如果我们只看到这一趋势，并不真正了解普惠金融在下沉市场的特点，所谓的普惠金融在下沉市场可能只是一个概念。

一句话，只有懂得下沉，才能真正普惠。

作者：孟永辉，资深作家，专栏作家，畅销书作家，行业观察家，特约评论员。长期关注行业研究，发表财经科技文章300多万字。请保留作者的版权信息，违者将被调查。